29 января 2017г.
Развитие банковского сектора России в 2014-2016 гг. отражало состояние российской экономики в целом. Низкие темпы экономического роста взаимосвязаны как с низкими темпами увеличения корпоративного кредитования, так и с продолжением замедления роста объема розничных кредитов. Ресурсная база банковского сектора также расширяется весьма ограниченными темпами.
На сегодняшний день в банковском секторе России сохраняются следующие проблемы:
1) сохранение структурного дефицита ликвидности (по состоянию на август 2016 г. дефицит ликвидности сохраняется, однако в отдельные периоды начинает формироваться краткосрочный избыток денежных средств в банковском секторе, что свидетельствует об улучшении ситуации [3]. Переход банковского сектора к структурному профициту ликвидности ожидается только в начале 2017 г., в основном за счет финансирования дефицита бюджета с помощью средств суверенных фондов [4];
2) неравномерное восстановление кредитной активности по группам банков (финансовое положение банков, проводивших более консервативную кредитную политику, продолжает улучшаться, они наиболее активны на кредитном рынке; рыночная доля банков с низким качеством кредитного портфеля продолжает сокращаться) [4];
3) повышение долговой нагрузки на располагаемые доходы населения, несмотря на замедление роста объема кредитов;
4) рост расходов на обслуживание банковских кредитов (с 12% располагаемых доходов в 2013 г. до 15% в 2016 г.);
5) замедление темпов прироста номинальной величины средств физических лиц на банковских счетах и депозитах с 18% в 2013 г. до 14% в 2016 г. [3];
6) снижение ставок по депозитам, связанное с ослаблением конкуренции между банками на депозитном рынке за счет притока средств в экономику из Резервного фонда;
7) ужесточение требований к финансовому положению заемщиков в корпоративном сегменте вследствие сохранения негативных тенденций в отдельных секторах экономики [1];
8) высокие объемы оттока капитала из экономики в 2014-2016 гг. ($40 млрд. в год) оказывают негативное влияние, в том числе, на банковский сектор (низкие остатки по счетам юридических лиц, низкая платежеспособность и др.) [2].
Основной проблемой остается структурный дефицит ликвидности. Это означает, что потребность банков в ликвидности, то есть средствах на корсчетах в Банке России, превышает ее предложение в банковском секторе. Предложение денег в банковском секторе зависит от динамики бюджетных платежей, наличных денег в обращении, изменения уровня обязательных резервов, от операций Банка России с иностранной валютой или золотом, определяется расчетами по уже прошедшим операциям рефинансирования и абсорбирования Банка России.
Чтобы компенсировать сформировавшийся разрыв между спросом и предложением ликвидности, Банк России проводит операции по предоставлению денежных средств банкам.
Однако можно утверждать, что банковский сектор постепенно восстанавливается после кризиса, об этом свидетельствуют следующие факторы:
1) продолжающийся приток бюджетных средств в экономику стимулирует рост депозитов;
2) по мере стабилизации ситуации в нефинансовом секторе качество кредитных портфелей банков постепенно стабилизируется, что способствует восстановлению более рискованных направлений кредитования;
3) вкладчики замещают краткосрочные депозиты долгосрочными, что говорит о восстановлении доверия к банковскому сектору и снижении инфляционных ожиданий;
4) банки и их клиенты продолжают замещать валютные кредиты и депозиты рублевыми, что ведет к дальнейшему снижению долларизации на основных сегментах кредитного и депозитного рынка, способствуя повышению эффективности денежно-кредитной политики;
5) тенденция к снижению процентных ставок по кредитам, особенно в сегменте необеспеченного потребительского кредитования;
6) смягчение условий банковского кредитования способствует увеличению спроса на новые кредиты;
7) и, наконец, одним из ключевых факторов, способствующих позитивным изменениям в кредитной политике банков, является постепенное улучшение ситуации в российской экономике.
С одной стороны, замедление падения ВВП благоприятно сказывается на финансовом положении граждан и компаний – заемщиков банков. Рост просроченной задолженности по кредитам постепенно замедляется. В результате банки охотнее наращивают объемы кредитования.
С другой стороны, сами компании и граждане по мере стабилизации своего финансового положения постепенно восстанавливают спрос на кредиты. Свой вклад в восстановление кредитной активности банков вносят также государственные программы поддержки кредитования малого и среднего бизнеса и ипотеки, повышающие привлекательность этих направлений кредитования для банков [4].
После снижения ключевой ставки Банка России в июне 2016 г. сохранились рыночные ожидания дальнейшего смягчения денежно-кредитной политики Банком России. Расчеты показывают, что участники рынка ожидают снижения ключевой ставки на 25–50 б.п. в III квартале 2016 года [4].
Возможный рост кредитной активности в ближайшее время будет носить восстановительный характер, что согласуется с макроэкономическим прогнозом Банка России и задачей по снижению инфляции до целевого уровня 4% в 2017 году.
Список литературы
1. Информационно-аналитический материал «Изменение условий банковского кредитования» / Отчет ЦБ за 2 квартал 2016 г. / [Электронный ресурс]. – Режим доступа: http://www.cbr.ru/DKP/
2. Лященко Н.А. Совершенствование банковской системы на современном этапе // Управление и экономика в XXI веке. 2015. № 2. С. 43-48.
3. Официальный сайт Банка России. Ликвидность банковского сектора и финансовые рынки №6 / Отчет ЦБ за август 2016 г. / [Электронный ресурс]. – Режим доступа: www.cbr.ru
4. Финансовое обозрение: условия проведения денежно-кредитной политики / Отчет ЦБ за 2 квартал 2016 г. / [Электронный ресурс]. – Режим доступа: http://www.cbr.ru/DKP/
