20 декабря 2015г.
Возможность банка своевременно и в полном объѐме исполнять свои обязательства перед клиентами при сохранении приемлемого уровня затрат во многом предопределяется риском ликвидности, который может привести не только к банкротству самой кредитной организации, но и череде последующих дефолтов в экономике стан мира.
Для снижения вероятности наступления подобных событий Базельским комитетом по банковскому надзору (БКБН) было разработано 2 риск-метрики: показатели краткосрочной ликвидности (ПКЛ) и чистого стабильного финансирования. Первый с января 2015 года должен ограничивать риск ликвидности на сроке до 30 дней, второй с января 2018 года – нивелировать долгосрочную ликвидность на сроке 1 год.
После проведения ряда количественных оценок в январе 2013 года была опубликована обновлѐнная версия методики расчѐта ПКЛ [3], заставившая банки в спешном порядке разрабатывать эффективные методы ее управления. Определить необходимый запас ПКЛ, который позволит банкам гарантировано соблюдать установленные нормы и выработать обновлѐнную стратегию ведения бизнеса, наиболее соответствующую требованиям БКБН, в непрерывно меняющихся рыночных условиях банки смогут только после проведения ими анализа влияния различных продуктов, находящихся на их балансе, на фактическое значение ПКЛ, а также определения возможных колебания статей баланса при их естественной и экстремальной волатильности.
При проведении сценарного анализа модельного баланса (табл.1) универсального российского банка[2], имеющего весь спектр активных и пассивных операций все сценарии были разделены на 3 группы: перераспределение активов, перераспределение пассивов, совокупное увеличение баланса.
Таблица 1Модельный баланс банка (единицы)
|
|
Срок до погашения
|
|
До востребования
|
До 30 дней
|
свыше 30 дней
|
|
Активы
|
|
|
|
|
Наличные денежные средства
|
23
|
0
|
0
|
|
Счета Ностро
|
|
|
|
|
Корсчет Ностро в ЦБ РФ
|
20
|
0
|
0
|
|
В банках-резидентах
|
7
|
0
|
0
|
|
В банках-нерезидентах
|
26
|
0
|
0
|
|
Обязательные резервы
|
0
|
0
|
10
|
|
Кредиты банкам
|
|
|
|
|
Средства в ЦБ РФ
|
0
|
2
|
1
|
|
Кредиты банкам
|
0
|
53
|
62
|
|
Ценные бумаги
|
|
|
|
|
Ценные бумаги через ОПУ
|
0
|
0
|
39
|
|
Ценные бумаги для продажи
|
0
|
0
|
74
|
|
Ценные бумаги до погашения
|
0
|
0
|
16
|
|
Кредиты клиентам, нетто
|
|
|
|
|
Кредиты юридическим лицам
|
0
|
33
|
393
|
|
Кредиты физическим лицам
|
0
|
3
|
162
|
|
Требования по получению процентов
|
0
|
0
|
10
|
|
|
Основные средства
|
0
|
0
|
21
|
|
Прочие активы
|
0
|
0
|
44
|
|
Пассивы
|
|
|
|
|
Средства банков
|
-11
|
-28
|
-66
|
|
Средства Банка России и депозиты федерального
бюджета
|
0
|
-47
|
-11
|
|
Средства юридических лиц
|
-142
|
-52
|
-142
|
|
Средства физ. лиц
|
-320
|
0
|
0
|
|
векселя
|
-1
|
-4
|
-19
|
|
Облигации
|
0
|
-1
|
-21
|
|
Прочие обязательства
|
-14
|
0
|
0
|
|
Собственные средства
|
0
|
0
|
-120
|
Рассчитано по данным ЦБ РФ
К первой группе (перераспределение активов) относятся сценарии, моделирующие замещение одного актива другим. Например, снижение объѐма размещения средств на межбанковском рынка за счѐт увеличения остатков в Банке России. Данная группа сценариев позволяет выявить наиболее "дружественные" с точки зрения размещения ресурсов статьи. Ко второй группе сценариев относятся сценарии, моделирующие замещение одного пассива другим. Например, снижение заимствований с межбанковского рынка за счѐт увеличения привлечения средств от Банка России. К третьей группе относятся сценарии увеличения совокупного размера баланса, например, за счѐт привлечения дополнительных ресурсов от Банка России и размещения их на межбанковском рынке (Табл. 2-4).
Таблица 2Изменение ПКЛ при вариации активов (п.п.)
|
|
Наименования статей, остатки которых уменьшаются
|
|
Вложения в корп. облигации
|
Вложения в ОФЗ
|
Корсчет Ностро в ЦБ РФ
|
Кредиты банкам
|
Кредиты физическим
лицам
|
Кредиты Юридическим лицам
|
Наличные денежные средства
|
Обратное РЕПО (с активами
1 уровня)
|
Средства в ЦБ РФ
|
|
Статьи с увеличивающимися остатками
|
Вложения в
корп. облигации
|
0.0000
|
0.0000
|
0.0000
|
0.0184
|
0.6889
|
0.6889
|
0.0000
|
1.3686
|
0.0184
|
|
Вложения в ОФЗ
|
0.0000
|
0.0000
|
0.0000
|
0.0184
|
0.6889
|
0.6889
|
0.0000
|
1.3686
|
0.0184
|
|
Корсчет Ностро
в ЦБ РФ
|
0.0000
|
0.0000
|
0.0000
|
0.0184
|
0.6889
|
0.6889
|
0.0000
|
1.3686
|
0.0184
|
|
Кредиты банкам
|
-0.0189
|
-0.0189
|
-0.0189
|
0.0000
|
0.6796
|
0.6796
|
-0.0189
|
1.3687
|
0.0000
|
|
Кредиты
физическим лицам
|
-0.6984
|
-0.6984
|
-0.6984
|
-0.6704
|
0.0000
|
0.0000
|
-0.6984
|
0.6796
|
-0.6704
|
|
Кредиты
юридическим лицам
|
-0.6984
|
-0.6984
|
-0.6984
|
-0.6704
|
0.0000
|
0.0000
|
-0.6984
|
0.6796
|
-0.6704
|
|
Наличные
денежные средства
|
0.0000
|
0.0000
|
0.0000
|
0.0184
|
0.6889
|
0.6889
|
0.0000
|
1.3686
|
0.0184
|
|
Обратное РЕПО
(с актив. 1 уровня)
|
-1.3686
|
-1.3686
|
-1.3686
|
-1.3317
|
-0.6704
|
-0.6704
|
-1.3686
|
0.0000
|
-1.3317
|
|
Средства в ЦБ РФ
|
-0.0189
|
-0.0189
|
-0.0189
|
0.0000
|
0.6796
|
0.6796
|
-0.0189
|
1.3687
|
0.0000
|
Таблица 3Изменение ПКЛ при вариации пассивов (п.п.)
|
|
Наименования статей, остатки которых уменьшаются
|
|
Облигации
|
Прямое РЕПО (с активами
1 уровня)
|
Средства Банка России и депозиты Фед. бюджета
|
Средства банков
|
Средства физ. лиц
|
Средства юриди ческих лиц
|
|
Статьи с увеличивающимися остатками
|
Облигации
|
0.0000
|
0.0184
|
-0.8034
|
0.0000
|
-1.2002
|
-0.8034
|
|
Прямое РЕПО (с активами 1
уровня)
|
-0.0189
|
0.0000
|
-0.8332
|
-0.0189
|
-
1.2353
|
-0.8332
|
|
Средства Банка России и
депозиты федерального бюджета
|
0.8167
|
0.8241
|
0.0000
|
0.8167
|
-0.4033
|
0.0000
|
|
Средства банков
|
0.0000
|
0.0184
|
-0.8034
|
0.0000
|
-1.2002
|
-0.8034
|
|
Средства физ. лиц
|
1.2301
|
1.2319
|
0.4067
|
1.2301
|
0.0000
|
0.4067
|
|
Средства юридических лиц
|
0.8167
|
0.8241
|
0.0000
|
0.8167
|
-0.4033
|
0.0000
|
Таблица 4 Изменение ПКЛ при одновременном увеличении активов и пассивов (п.п.)
|
|
Облигации
|
Прямое РЕПО (с активами 1 уровня)
|
Средства Банка России и депозиты фед. бюджета
|
Средства банков
|
Средства физ. лиц
|
Средства юриди ческих лиц
|
|
Вложения в корп. облигации
|
0.0184
|
0.0000
|
0.8241
|
0.0184
|
1.2319
|
0.8241
|
|
Вложения в ОФЗ
|
0.0184
|
0.0000
|
0.8241
|
0.0184
|
1.2319
|
0.8241
|
|
Корсчет Ностро в ЦБ РФ
|
0.0184
|
0.0000
|
0.8241
|
0.0184
|
1.2319
|
0.8241
|
|
Кредиты банкам
|
0.0000
|
-0.0189
|
0.8167
|
0.0000
|
1.2301
|
0.8167
|
|
Кредиты физическим лицам
|
-0.6704
|
-0.6984
|
0.1352
|
-0.6704
|
0.5430
|
0.1352
|
|
Кредиты юридическим лицам
|
-0.6704
|
-0.6984
|
0.1352
|
-0.6704
|
0.5430
|
0.1352
|
|
Наличные денежные средства
|
0.0184
|
0.0000
|
0.8241
|
0.0184
|
1.2319
|
0.8241
|
|
Обратное РЕПО (с активами 1
уровня)
|
-1.3317
|
-1.3686
|
-0.5370
|
-1.3317
|
-0.1348
|
-
0.5370
|
|
Средства в ЦБ РФ
|
0.0000
|
-0.0189
|
0.8167
|
0.0000
|
1.2301
|
0.8167
|
Результаты проведѐнного анализа показывают, что наиболее существенное влияние на значение ПКЛ оказывают сделки с облигациями федерального займа, находящимися в собственном портфеле банка, операции прямого и обратного РЕПО и операции с Банком России. Таким образом, с целью снижения волатильности ПКЛ, коммерческим банкам необходимо устанавливать дополнительные внутренние лимиты на объѐм сделок прямого и обратного РЕПО, контролировать остаток средств в Банке России с целью недопущения непредвиденных колебаний ПКЛ. Дополнительно, банкам предлагается увеличивать долю стабильных пассивов, таких как средства физических и юридических лиц, в балансе банка с целью замещения менее стабильных межбанковских займов.
Список литературы
1. Актуальные проблемы развития банковского и небанковского секторов экономики. Выпуск 1, Деятельность кредитных организаций и формирование условий их устойчивого развития. / отв.ред. Мартыненко Н.Н., М. Научные технологии 2014г с. 133
2. http://www.cbr.ru/credit/forms.asp2010
3. Basel III: The Liquidity Coverage Ratio and liquidity risk monitoring tools, Basel Committee on Banking Supervision,январь 2013
